Самым оптимальным с точки зрения доходности-риска в 2010 году будет инвестирование 60% сбережений в банковский депозит в гривне. По 10% — в банковский депозит в долларах США и евро, а 20% — в приобретение паев украинских инвестиционных фондов. Так считают аналитики FOREX CLUB. По их данным, подобного рода вложение при стабильности курсов иностранных валют и роста украинского фондового рынка на 30—50% принесет доходность в размере 20—21%.
Интересно, что руководитель информационно-аналитического отдела FOREX CLUB Николай Ивченко в наступившем году советует больше довериться именно гривне. Банковские депозиты в национальной валюте будут в этом году самыми актуальными и надежными, уверен он. Если выбрать такой вариант, то не придется гадать, сколько дохода от этого получите — в среднем банки предлагают от 22 до 24%. «Как не странно, но банальный депозит на полгода или на год в национальной валюте поможет вам получить достаточно хорошую доходность, которая в большой вероятности покроет темпы инфляции», — полагает аналитик. Но при этом стоит стоить помнить печальный опыт вкладчиков многих обанкротившихся в прошлом году банков и не бросаться на максимально высокие ставки — хватит, если гривни будут приносить 22—23% годовых.
Почему не советуют хранить сбережения в иностранной валюте, что еще год назад дала бы неплохую прибыль? Сегодня средняя доходность годовых депозитов в долларах, напоминают эксперты, составляет 13,5%, в евро — 11%. И доходность таких вложений (как в наличную валюту, так и в банковские депозиты) будет зависеть от «устойчивости» курса гривни. Выше указанные проценты будут актуальны, если стоимость американской и европейской валют в текущем году останутся неизменными (8,15 гривни за доллар и 11,90 гривни за евро). Однако эксперты не исключают, что курсы иностранных валют в этом году могут и снизиться. Этому будет способствовать улучшение состояния платежного баланса страны. «По нашим оценкам, всплески стоимости доллара до 9 гривен могут быть, но не выше. Если с экономической точки зрения посмотреть, то есть все основания на самом деле в 2010 году падения стоимости доллара в Украине», — говорит Ивченко.
ИНВЕСТИЦИОННАЯ ПОДСТРАХОВКА
Кроме депозитов есть еще более выгодные финансовые инструменты. Так, интернет-трейдинг на финансовых рынках в этом году даст возможность получить доходность от вложенных средств в размере 30—50%, считают в FOREX CLUB. Их аналитики ожидают, что фондовый рынок Украины в 2010 году вырастет на 30—50%. Способствовать этому будет рост ВВП — на 3,5%, восстановление в промышленности — на 6—7%, а в некоторых секторах — на 10—15%. Поэтому покупка паев открытых инвестиционных фондов принесет доходность в среднем около 25—30%. А это больше, чем средняя доходность по гривневым депозитам в банках.
В инвестиционных фондах, в свою очередь, внимание своих клиентов обращают на металлургию. 2010 год будет успешен для данной отрасли, уверены в Foyil Securities. «Мы ожидаем, что в текущем году цены на основное сырье, в частности железорудный концентрат и коксующийся уголь вырастут до 66 долларов (+20% по сравнению с 2009 годом) и 121 доллар (+30%) за тонну. Кроме того, мы прогнозируем повышение спроса на металлопродукцию на Ближнем Востоке и Северной Африке. На наш взгляд, благодаря этим факторам средняя цена горячекатаных рулонов украинского производства составит 522 доллара за тонну, что на 87 долларов больше, чем в 2009 году, — считает аналитик компании Исмаил Сафаралиев. — Мы ожидаем, что в 2010 году украинские металлурги выпустят 33,6 миллиона тонн стали, что на 13% больше, чем в прошлом году. В целом, в 2010 году ситуация должна улучшиться по сравнению с прошлым годом».
Но если вложение в паи украинских инвестиционных фондов вам не понятны или даже пугают, лучше обойтись без них. В таком случае стоит распределить свои сбережения так: 70% — гривня, 15% — доллар и 15% — евро. Доходность такого вложения при стабильности курсов валют составит 19% годовых. Во всяком случае, эксперты советуют для подстраховки 30% от всех своих сбережений обязательно держать в валюте.
Что касается золота, то доходность этого финансового инструмента аналитикам спрогнозировать сложнее. Цена золота на мировом финансовом рынке в этом году будет сильно зависеть от стоимости доллара по отношению к основным валютам. Если доллар продолжит свое обесценение, то золото вырастет в цене. А если золото подорожает в мире, то поднимется и в Украине. Но итоговая годовая доходность составит при этом всего 10%.
Побольше прибыли можно получить от вложения депозитов в золоте (11—13%). Но тут аналитики предупреждают — такие сбережения могут быть интересными только для обеспеченных клиентов, ведь вложить придется не менее 200—300 тысяч гривен. При этом доля таких вложений не должна превышать 20—30% от всех сбережений, а минимальный срок таких вкладов — один-два года.
НЕДВИЖИМОСТЬ ТЕПЕРЬ НЕ В МОДЕ
Ну, а наименее доходное нынче вложение — это недвижимость. Если вы сейчас купите квартиру, дом, гараж или земельный участок, то сможете на этом заработать от 2 до 10%. Ведь эксперты прогнозируют — первый квартал этого года рынок недвижимости ждет стабилизация, а потом сдержанный рост приблизительно в 5—7%, что абсолютно нормально для мировой практики.
Возобновление темпов роста ипотечного кредитования, кредитования строительного сектора, сектора торговли (в полном объеме), стоимости объектов коммерческой и жилой недвижимости стоит ожидать только с середины-конца текущего года. Основное восстановление данного сегмента начнется в 2011 году, когда возобновится кредитование и платежеспособный спрос населения, прогнозируют в FOREX CLUB.
СПРАВКА «Дня»
Доходность финансовых инструментов на 2010 год:
— Интернет-трейдинг на финансовых рынках — 30—50%.
— Приобретение паев украинских инвестиционных фондов — 25—30%.
— Банковский годовой депозит в национальной валюте — 22—24%.
— Банковский годовой депозит: гривня — 60%, евро — 10%, доллар США — 10%, паи украинских инвестиционных фондов — 20%. Доходность (при стабильности курсов иностранных валют и роста украинского фондового рынка на 30—50%) — 20-21%.
— Банковский годовой депозит: гривня — 70%, евро — 15%, доллар США — 15%. Доходность — 19% (в случае стабильного курса доллара США на уровне 8,15 гривни и евро — на уровне 11,90 гривни).
— Банковский годовой депозит в долларах — 13,5%.
— Банковский годовой депозит в золоте — 13%.
— Банковский годовой депозит в евро — 11%.
— Приобретение наличных золотых слитков без депонирования в банке — 10%.
— Приобретение недвижимости, гаражей, земельных участков — 2—10%.
